Conto Deposito BBVA 5% Vs BTP Valore Ottobre 2023: Chi Vince?

Davide Marciano

Co-fondatore di Affari Miei

23 Settembre 2023

Oggi affrontiamo un tema caldo: mettiamo a confronto il conto deposito BBVA con un rendimento del 5% e il BTP Valore di Ottobre 2023. Entrambi hanno i loro vantaggi e svantaggi e io sono qui per guidarti attraverso questa analisi. Cominciamo!

Conto Deposito BBVA 5%

Vediamo in breve quali sono i vantaggi e gli svantaggi della nuova offerta della banca spagnola.

Vantaggi

1. Rendimento Elevato: Con un rendimento del 5% lordo per 12 mesi, BBVA supera la media del mercato;
2. Flessibilità: Puoi prelevare i tuoi fondi in qualsiasi momento senza penalizzazioni;
3. Nessun Costo: Non ci sono costi di apertura, gestione o cancellazione.

Svantaggi

1. Tassazione: prepara il portafoglio per una ritenuta del 26% sugli interessi e un’imposta di bollo dello 0,2% annuo;
2. Investimento Massimo: se hai più di 100.000€ da investire, BBVA non è l’opzione per te perché puoi attivare massimo due vincoli da 50.000€ ciascuno.

BTP Valore Ottobre 2023

Vediamo adesso invece sia i vantaggi che gli svantaggi del BTP Valore Ottobre 2023.

Vantaggi

1. Tassazione Agevolata: sui titoli di stato italiani è al 12,50%;
2. Durata ragionevole con cedole periodiche: un investimento di cinque anni con cedole trimestrali;
3. Premio di Fedeltà: Un extra alla fine se mantieni l’investimento fino alla scadenza.

Svantaggi

1. Volatilità: se i tassi di interesse cambiano, il valore del tuo BTP cambierà e non potrai disfartene rapidamente. Il conto deposito, invece, ha un valore fisso;
2. Rischio Emittente: anche se è remoto, c’è sempre un rischio legato alla solidità finanziaria dell’Italia.

Confronto Diretto

1. Rendimento: BBVA ti offre un 5% lordo, mentre il BTP Valore potrebbe oscillare tra il 3,8% e il 4,2% lordo (il rendimento sarà comunicato al 29 settembre);
2. Flessibilità: Con BBVA, puoi ritirare quando vuoi, mentre il BTP Valore ti impegna per 5 anni;
3. Tassazione: Il BTP Valore ha una tassazione più leggera del 12,5%, mentre BBVA ti colpisce con una ritenuta del 26%.

Conclusioni: Cosa Conviene?

Il confronto è abbastanza forzato e, se devo essere sincero, ho scritto questo articolo perché sono consapevole che alberga nella testa di tanti ma non è un confronto “reale”.

Questo perché stiamo paragonando le mele con le pere: il conto deposito, infatti, è uno strumento di risparmio che serve per remunerare la liquidità.

Il BTp Valore è, nei fatti, un investimento finanziario con un orizzonte temporale di cinque anni.

Nel primo caso c’è la garanzia totale fino a 100.000€ data dal fondo interbancario e, trattandosi di uno strumento non finanziario, non c’è un mercato secondario che fa oscillare i valori. L’offerta della banca, poi, è molto generosa e offre una flessibilità al momento abbastanza rara sui conti di deposito.

Nel secondo caso, invece, siamo di fronte all’ormai classica emissione di BTp pensata per gli investitori al dettaglio: sicuramente i rischi sono maggiori vista la durata dello strumento, ti consiglio di consultare questa guida per chiarire il tema.

Trattandosi di due prodotti diversi, a mio parere non vanno considerati come alternativi ma volendo possono essere persino complementari perché assolvono a due funzioni differenti: remunerazione del risparmio (liquidità sul conto) e investimento finanziario (Btp).

Alcune ulteriori risorse utili per approfondire:

• Guida generale per investire in BTP;
• Guida generale per scegliere il conto deposito;
• BTp in perdita: Che Fare?;
• Adesso è veramente il momento di comprare BTp a piene mani?
• Come Investire in BTp se hai almeno 150.000€;
• Guida generale per investire in obbligazioni.

Se sei nuovo su Affari Miei e vuoi imparare la materia finanziaria a 360 gradi, puoi cominciare da queste risorse:

Buon proseguimento!